Как эффективно управлять денежными потоками, стать финдиром и получать от 200 000 ₽

Что такое денежный поток и где его найти

Денежный поток — это движение реальных денег у предприятия: всё, что поступает на счета и в кассу, и всё, что уходит на расходы. Неважно, прибыльна компания на бумаге или нет — если денег на счету не хватает, бизнес рискует остановиться.

Все потоки собираются в отчёт о движении денежных средств (ОДДС).

Что такое управление денежными потоками простыми словами

Управление денежными потоками — это контроль всех поступлений и расходов компании: когда, откуда и в каком объёме приходят деньги, и куда они уходят. Цель — сделать так, чтобы средств всегда хватало на обязательные расходы и развитие бизнеса.

Частая ошибка предпринимателей — путать прибыль и денежный поток. Прибыль — это разница между доходами и расходами по документам за определённый период. Денежный поток — это реальные движения денег по счёту и в кассе. Можно быть прибыльным на бумаге, но при этом не иметь средств для оплаты аренды или зарплаты, если клиенты задерживают оплату.

Управление денежными средствами и управление финансовыми потоками про то, чтобы видеть полную картину движения денег и управлять ей, а не просто фиксировать факты. Для этого вы должны планировать ианализовать финансы, принимать оперативные решения, которые помогают избежать кассовых разрывов и эффективно использовать ресурсы компании.

Почему всем предпринимателям нужно управлять денежными потоками: 3 причины

Причина №1. Вы не пропустите возможный дефицит и сможете избежать кассовых разрывов.

Причина №2. Вы сможете точно планировать инвестиции: расширять производство, запускать новые продукты, усиливать маркетинг.

Причина №3. Вам будет легче заручиться поддержкой банков и инвесторов — они охотнее работают с компаниями, у которых прозрачный учёт и понятная финансовая стратегия.

Какие есть виды денежных потоков и как они выглядят в реальной жизни

1. Операционный денежный поток — «каждодневные деньги»

Это всё, что связано с вашей основной деятельностью: сколько денег пришло от клиентов и сколько ушло на повседневные расходы.

Представьте: вы управляете кофейней. Каждый день касса пополняется оплатой за капучино и круассаны — это плюс к операционному денежному потоку. И из этого же потока вы платите баристам зарплату, закупаете кофе и молоко, оплачиваете аренду и электричество — это уже минус.

Ещё примеры:

• выручка от клиентов;

• оплата поставщикам;

• зарплата сотрудникам;

• аренда офиса или склада.

2. Инвестиционный денежный поток — «деньги на будущее»

Это траты и доходы, которые связаны с развитием компании и долгосрочными вложениями.

Например, вы решили открыть второй зал или купить новый аппарат для обжарки зерна. На это уходит крупная сумма — она образует временный минус в потоке, но позже может принести больше клиентов и прибыли.

Ещё примеры:

• покупка оборудования;

• строительство или ремонт помещений;

• продажа техники или недвижимости.

3. Финансовый денежный поток — «деньги извне»

Это всё про кредиты, займы и отношения с инвесторами.

Если вы берёте кредит на открытие новой точки — в моменте это плюс. А когда начинаете его погашать с процентами — это минус. Если у вас есть инвесторы, то выплата им дивидендов тоже считается финансовым потоком.

Ещё примеры:

• получение кредита или займа;

• погашение кредита;

• выплата дивидендов.

4. Прочие денежные потоки — «редкие гости»

Это разовые поступления или расходы, которые не связаны напрямую с работой компании.

Например, страховая выплатила компенсацию за залитый склад, или налоговая вернула переплату. Это не то, на что можно планировать бизнес, но такие поступления всё же влияют на общую картину.

Как можно посчитать денежные потоки

Чтобы управлять денежными потоками, их сначала нужно посчитать. Есть два основных подхода: прямой и косвенный метод.

Прямой метод

Прямой метод — это детальный учет каждой операции. В него записывают все приходы и расходы: от оплаты клиентов и аренды до закупки офисных принадлежностей и оплаты услуг подрядчиков.

Как использовать:

• Вносите каждую оплату и поступление в таблицу или программу.

• Разделяете по статьям: аренда, зарплата, реклама, закупки и т. д.

• Остатки и итоги считает программа сама.

Подходит, если:

• Цикл сделки короткий, деньги приходят и уходят быстро.

• Нужно детально отслеживать каждый платёж.

• Есть ресурсы: сотрудники или программа, чтобы вносить данные.

Косвенный метод

Косвенный метод строится на данных отчёта о прибыли и убытках и баланса. Он даёт картину движения денег в целом, без детализации каждой операции.

Как использовать:

• Берёте чистую прибыль или убыток из отчёта о прибыли и убытках.

• Смотрите, как изменились активы и обязательства в балансе.

• На основании этих цифр строите ОДДС.

Подходит, если:

• Сделки длинные, деньги приходят с задержкой.

• Нет ресурсов для ведения детального учета.

• Нужно быстро оценить финансовую устойчивость бизнеса.

Как выбрать метод: 4 вопроса

А если вы хотите настроить операционку бизнеса, открывайте доступ к бесплатной программе от Академии Eduson. На ней вы:

• проанализируете компанию по методике Balanced Scorecard;

• устраните потери в процессах с помощью Lean;

• построите матрицу рисков для своей компании;

• примете управленческое решение в кейсе реальной компании.

Все материалы доступны сразу, формат — видеоуроки, задания и тренажёры.

Открыть бесплатный курс по операционке

Как проанализировать денежные потоки компании

Есть пять способов: горизонтальный, вертикальный, факторный, коэффициентный и план-фактный.

В этой статье разберём первый — горизонтальный. Он показывает, сколько денег в пришло в компанию, а сколько ушло из неё. Поэтому здесь нужно анализировать сальдо, то есть разницу поступлений и выбытий.

Вот, например, ОДДС ‭«Магнита». По каждому потоку у него положительное сальдо: это значит, что у компании хватает средств, чтобы покрыть свои обязательства.

При анализе денежных потоков начинающие предприниматели и финансисты совершают две частые ошибки — именно они в основном приводят тех в кассовые разрывы.

Во-первых, не смотрят на показатели ОДДС в динамике и думают:раз в итоговой строке нет минуса, то в компании всё в порядке. Однако так можно упустить снижение поступлений или рост выбытий (или всё вместе) и попасть в кассовый разрыв.

Во-вторых, не рассчитывают коридор — сумму, достаточную для осуществления деятельности в следующем периоде. Да, получается, недостаточно с нулевого или отрицательного сальдо выйти на положительное, нужно ещё и попасть в определённый диапазон.

Представим, что у кофейни коридор — 2–3 миллиона. Вот какие выводы можно сделать, если итоговое сальдо будет составлять:

• 1,5 миллиона — может не хватить денег на следующий месяц, есть риск кассового разрыва;

• 2,3 миллиона — сальдо попадает в коридор, денег достаточно;

• 4,2 миллиона — средств достаточно, чтобы погасить обязательства, однако сумму свыше верхней границы коридора лучше перенаправить в эффективное использование, чтобы они приносили доход до момента их использования в операционке.

Как спланировать денежные потоки, чтобы не закрыться в первые пять лет

Денежные потоки нужно планировать, чтобы заранее понимать: будет ли бизнес платежеспособным в ближайшие дни, недели и месяцы. Тут важна комбинация цифр и тайминга: ведь деньги могут быть на бумаге, но если они приходят позже обязательных выплат, компания попадает в кассовый разрыв.

Этапы планирования

Прогнозирование денежных потоков Excel

• Составьте список всех ожидаемых денег: от клиентов (оплаты, предоплаты), от банков (кредиты), от собственников (инвестиции). Причём учитывайте, что некоторые платежи могут прийти позже.

• Составьте список всех обязательных платежей: аренда, зарплаты, налоги, закупки, кредиты.

• Уже на этом этапе будут видны возможные дыры.

Практика: сделайте простой Excel-файл и заносите туда ожидаемые поступления и расходы по датам. Даже без сложных формул он покажет, когда баланс уходит в минус.

2. Текущее планирование (месяц–квартал)

• Сформируйте Бюджет движения денежных средств (БДДС).

• Сравните плановые поступления и фактические выплаты.

• Отметьте, какие расходы можно перенести, а какие — критичные.

Практика: заведите правило — раз в неделю сверять план и факт. Это дисциплинирует и показывает, где бизнес «течёт».

3. Оперативное планирование (ежедневное)

• Здесь в дело вступает платёжный календарь.

• На уровне дней фиксируйте: «Сегодня придут деньги от клиента А — ими закроем зарплаты, а оплату поставщика перенесём на пятницу».

Практика: приучите бухгалтера или финансового менеджера каждое утро проверять календарь и подтверждать, какие платежи уходят сегодня.

Как составить платёжный календарь

Именно с платёжным календарём вы сможете состыковать сроки платежей и не попасть в кассовый разрыв.

Как его вести:

1. Составьте список всех поступлений и платежей по датам.

2. Для каждого платежа проставьте статус: «оплачен», «в ожидании», «перенос».

3. Введите цветную маркировку (например, красное — критичные платежи, зелёное — поступления, жёлтое — можно подождать).

4. Обновляйте календарь по факту: пришло − вычеркнули, изменился срок − скорректировали.

5. Ежедневно просматривайте его, чтобы вовремя реагировать на изменения.

Что это даёт:

• Видно, когда и какие кассовые разрывы могут случиться.

• Можно заранее договориться об отсрочке, привлечь кредитную линию или ускорить оплату от клиентов.

• Приоритизация — первыми уходят налоги, зарплаты и аренда, остальное можно подвинуть.

Что такое денежный цикл и как его снизить

Представьте, вы открыли магазин. Полки нужно чем-то заполнить — одеждой, едой, техникой. Но где взять деньги, чтобы закупить этот товар?

Есть два варианта:

• занять у банка;

• договориться с поставщиком, чтобы оплатить позже.

Проблема в том, что деньги к вам вернутся не сразу. Сначала вы купили товар, потом он стоит на полке, потом вы его продали, и только через время получили оплату от клиента.

Вот этот промежуток и называется денежным циклом (Cash Conversion Cycle). Он показывает, сколько дней проходит от момента, когда бизнес тратит деньги на товар, до момента, когда получает деньги от клиента.

Формула: денежный цикл = дни, пока товар лежит на складе + дни ожидания оплаты от клиентов – дни отсрочки платежа поставщикам.

Пример 1. Малый бизнес

Магазин футболок покупает футболку за 1000 ₽ и продаёт её за 1500 ₽:

• Неделю футболка лежит на полке.

• Ещё 3 дня владелец ждёт оплату от клиента.

• А через 5 дней он обязан заплатить поставщику.

Значит, денежный цикл = 7 + 3 – 5 = 5 дней. Всё это время деньги «заморожены». Чтобы закупить новые футболки, предпринимателю придётся использовать свои запасы или брать кредит.

Пример 2. Amazon

Amazon устроил бизнес так, что его денежный цикл отрицательный:

• Товары продаются очень быстро.

• Деньги от покупателей поступают сразу (например, при оплате картой).

• А поставщикам Amazon переводит деньги только через несколько недель.

Получается, Amazon получает деньги раньше, чем тратит их на оплату товара. Вместо того чтобы брать кредиты, компания использует деньги покупателей, и это даёт ей мощный источник роста.

То есть: чем короче денежный цикл, тем меньше бизнесу нужно занимать: значит, меньше процентов по кредитам и больше свободных денег на развитие. Поэтому грамотная оптимизация денежных потоков предприятия становится конкурентным преимуществом — как и самой компании, так и вас как специалиста.